Conditions for Availing Input VAT Credit
Input VAT Credit – Easy Guide
What is Input VAT Credit?
When you buy goods or services for your business, you pay VAT. Later, when you sell your own goods or services, you also collect VAT.
The law allows you to adjust (claim back) the VAT you already paid on purchases. This is called Input VAT Credit (ITC).
When you CANNOT claim Input VAT Credit:
If you pay more than BDT 100,000 in cash (not through bank or mobile banking).
If you do not show VAT separately in return for imported services.
If you don’t claim credit within the same tax period or next 6 periods.
If goods/services are kept with someone else (except contract manufacturing).
If purchases are not recorded in the official purchase register.
If the tax invoice is incomplete (missing buyer/seller name, address, BIN).
If import invoice does not match with import declaration details.
If goods released under bank guarantee are not finally settled.
VAT on goods/services used to produce exempt items.
Turnover Tax paid under turnover system.
Supplementary Duty (SD) paid.
VAT on goods/services supplied at less than 15% VAT rate (except exports).
Goods/services not declared under Input-Output Coefficient.
If input-output ratio changes by more than 7.5% but not updated.
If goods/services are sold at a price lower than input cost.
Special expenses where ITC is not allowed:
Passenger vehicles (unless for trading, renting, or transport business).
Entertainment expenses (unless entertainment is the main business).
Membership or entry fees of clubs or societies.
Transport costs if they are more than 80% of total cost.
Documents required to claim ITC:
Import declaration with importer details & BIN.
Valid Tax Invoice from supplier.
Treasury challan (if VAT paid separately).
Utility bills (gas, water, electricity, bank, telecom, etc.), which count as invoices.
Conclusion:
Businesses can adjust VAT they already paid on purchases, but only if they follow the rules:
Pay through bank or mobile banking,
Keep proper invoices and records,
Claim within the allowed time.
Personal use, entertainment, or disallowed expenses can never get VAT credit.
সহজ ভাষায় Input VAT Credit (উপকরণ কর রেয়াত) বোঝা
Input VAT Credit মানে কী?
ব্যবসা করার সময় আপনি যে জিনিসপত্র বা সেবা কিনবেন, তার উপরে মূসক (VAT) দিতে হবে। পরে আপনি যখন নিজের পণ্য বা সেবা বিক্রি করবেন, তখন আবার মূসক ধার্য করবেন। এখানে আইন আপনাকে সুযোগ দেয়—আগে যে VAT দিয়েছেন, সেটা পরে বিক্রির সময় সমন্বয় (adjust) করে নিতে পারবেন। একে বলে Input VAT Credit।
কখন রেয়াত পাওয়া যাবে না (সহজ করে):
যদি বড় লেনদেন (১ লক্ষ টাকার বেশি) নগদে দেন, ব্যাংক/মোবাইল ব্যাংকিং ছাড়া।
আমদানিকৃত সেবায় VAT আলাদা করে রিটার্নে না দেখালে।
ক্রয়ের পর ৬ মাসের মধ্যে রেয়াত দাবি না করলে।
অন্যের কাছে রাখা পণ্য/সেবার উপর দেয়া VAT (চুক্তিভিত্তিক উৎপাদন ছাড়া)।
কেনাকাটা রেজিস্টারে খাতায় লিখে না রাখলে।
সঠিক Tax Invoice (ক্রেতা-বিক্রেতার নাম, ঠিকানা, BIN) না থাকলে।
Import Invoice আর Import Declaration-এর বর্ণনা না মিললে।
Bank Guarantee দিয়ে ছাড়ানো পণ্যের চূড়ান্ত নিষ্পত্তি না হলে।
অব্যাহতি (exempted) পাওয়া পণ্য/সেবা উৎপাদনে ব্যবহৃত VAT।
Turnover Tax-এর আওতায় দেয়া টাকা।
Supplementary Duty (SD) দেয়া হলে সেটা।
১৫% এর কম VAT হার বা নির্দিষ্ট করযুক্ত পণ্যের জন্য ব্যবহৃত VAT (রপ্তানি ছাড়া)।
Input-Output Coefficient-এ ঘোষণা ছাড়া জিনিস কিনলে।
Input-Output ratio ৭.৫% এর বেশি পরিবর্তন হলে নতুন হিসাব না দিলে।
পণ্য বা সেবা যদি ক্রয়মূল্যের চেয়ে কম দামে বিক্রি করা হয়।
কোন খরচে রেয়াত পাওয়া যায় না (বিশেষ ক্ষেত্র):
যাত্রী গাড়ি (ব্যবসার জন্য না হলে)।
বিনোদন খরচ (ব্যবসার নিয়মিত সেবা না হলে)।
ক্লাব/সোসাইটির সদস্যপদ বা এন্ট্রি ফি।
পরিবহন খরচ যদি মোট ব্যয়ের ৮০% এর বেশি হয়।
রেয়াত দাবি করতে যা লাগবে:
Import Declaration (BIN, নাম, ঠিকানা সহ)।
সরবরাহকারীর সঠিক Tax Invoice।
Treasury Challan (যদি আলাদা করে ট্যাক্স দেয়া হয়)।
Utility bills (গ্যাস, পানি, বিদ্যুৎ, ব্যাংক, টেলিকম ইত্যাদি), এগুলো Invoice হিসেবে গণ্য হবে।
ব্যবসায়ী চাইলে আগের দেয়া VAT পরে সমন্বয় করে নিতে পারেন। তবে সব সময় সঠিক বিল/ইনভয়েস, ব্যাংক পেমেন্ট, রেজিস্টারে এন্ট্রি আর নিয়ম মানা বাধ্যতামূলক। ব্যক্তিগত খরচ, বিনোদন, বা নিষিদ্ধ খাতে দেয়া VAT কোনোভাবেই ফেরত (রেয়াত) পাওয়া যাবে না।
Section 46 of the Value Added Tax and Supplementary Duty Act, 2012
এই আইনে ভিন্নরূপ কোন বিধান না থাকিলে, কোন নিবন্ধিত ব্যক্তি অর্থনৈতিক কার্যক্রম প্রক্রিয়ায় করযোগ্য সরবরাহের উপর উৎপাদ করের বিপরীতে, নিম্নবর্ণিত ক্ষেত্র ব্যতীত, পরিশোধিত উপকরণ কর রেয়াত গ্রহণ করিতে পারিবেন, যথা:-
Unless otherwise provided in this Act, a registered person may, against the output tax payable on taxable supplies in the course of economic activities, claim credit of input tax paid, except in the following cases:
(ক) একই মালিকানাধীন নিবন্ধিত সরবরাহকারী বা সরবরাহগ্রহীতার মধ্যে উপকরণ ক্রয়-বিক্রয়ের ক্ষেত্র ব্যতীত যদি করযোগ্য সরবরাহের মূল্য ১ (এক) লক্ষ টাকা অতিক্রম করে এবং উক্ত সরবরাহের সমুদয় পণ ব্যাংকিং মাধ্যম বা মোবাইল ব্যাংকিং মাধ্যম ব্যতিরেকে পরিশোধ করা হয়;
(a) Where the value of a taxable supply between registered suppliers or recipients under the same ownership exceeds BDT 100,000 and the entire payment is made other than through banking channels or mobile banking;
(খ) যদি আমদানিকৃত সেবার সরবরাহ গ্রহণের ক্ষেত্রে সেবা গ্রহীতা কর্তৃক দাখিলপত্রে উক্ত সেবার বিপরীতে প্রদেয় উৎপাদ কর ধারা ২০ অনুসারে পৃথকভাবে প্রদর্শন না করা হয়;
(b) Where in the case of imported services, the recipient fails to separately show the VAT payable in the return as per section 20;
(গ) যেই কর মেয়াদে চালানপত্র বা বিল অব এন্ট্রির মাধ্যমে উপকরণ ক্রয় বা সংগ্রহ করা হয় সেই কর মেয়াদে বা তৎপরবর্তী ছয়টি কর মেয়াদের মধ্যে যদি উপকরণ কর রেয়াত গ্রহণ না করে;
(c) Where input tax credit is not claimed in the tax period in which the goods or services are procured under invoice or bill of entry, or within the next six tax periods;
(ঘ) প্রযোজ্য ক্ষেত্রে, চুক্তিভিত্তিতে পণ্য উৎপাদনের ক্ষেত্র ব্যতীত, অন্যের অধিকারে, দখলে বা তত্ত্বাবধানে রক্ষিত পণ্য বা সেবার বিপরীতে পরিশোধিত মূল্য সংযোজন কর;
(d) Except in the case of contract-based manufacturing, VAT paid on goods or services kept in the possession, custody, or supervision of another person;
(ঙ) যদি কোন পণ্য বা সেবা বিধি দ্বারা নির্ধারিত ক্রয় হিসাব পুস্তকে বা ক্রয়-বিক্রয় হিসাব পুস্তকে অন্তর্ভুক্ত না করা হয়;
(e) Where any goods or services are not recorded in the prescribed purchase register or purchase-sales register;
(চ) যদি কর চালানপত্রে ক্রেতা ও বিক্রেতা উভয়ের নাম, ঠিকানা ও নিবন্ধন নম্বর উল্লেখ না থাকে;
(f) Where the tax invoice does not contain the names, addresses, and registration numbers of both buyer and seller;
(ছ) আমদানিকারকের নিকট হইতে সরবরাহ গ্রহণের ক্ষেত্রে আমদানিকারক কর্তৃক ইস্যুকৃত কর চালানপত্রে আমদানি চালান সংশ্লিষ্ট পণ্য ঘোষণা নম্বর উল্লেখ না থাকিলে এবং কর চালানপত্রে বর্ণিত পণ্যের বর্ণনার সহিত আমদানি পণ্য ঘোষণাতে বর্ণিত পণ্যের বর্ণনার আলোকে যথাযথ বাণিজ্যিক বর্ণনার মিল না থাকিলে;
(g) In case of supply received from an importer, where the importer’s tax invoice does not mention the import declaration number, or if the description of goods in the invoice does not match with the commercial description in the import declaration;
(জ) ব্যাংক গ্যারান্টির মাধ্যমে খালাসকৃত উপকরণ বা পণ্যের ক্ষেত্রে, যে কারণে উক্তরূপ ব্যাংক গ্যারান্টি গ্রহণ করা হইয়াছে তাহা চূড়ান্তভাবে নিষ্পত্তি না হইলে, উক্ত ব্যাংক গ্যারান্টি অংশের সহিত সংশ্লিষ্ট উপকরণ কর; তবে শর্ত থাকে যে, এইরূপ নিষ্পত্তির ক্ষেত্রে ব্যাংক গ্যারান্টি অবমুক্তির তারিখ অথবা চূড়ান্তভাবে শুল্ক-করাদি জমা দেয়ার তারিখ যাহাই পরবর্তীতে ঘটিবে উক্ত তারিখের পরবর্তী ছয়টি কর মেয়াদের মধ্যে রেয়াত গ্রহণ করা যাইবে।
(h) Where input goods are released against bank guarantee and the matter for which such bank guarantee was accepted has not been finally settled; in such cases, input tax credit shall only be allowed within six tax periods following the date of release of the bank guarantee or final settlement of the taxes, whichever occurs later;
(ঝ) অব্যাহতিপ্রাপ্ত পণ্য উৎপাদনে বা সেবা প্রদানে ব্যবহৃত পণ্য বা সেবার উপর পরিশোধিত উপকরণ কর;
(i) VAT paid on goods or services used in the production or supply of exempted goods or services;
(ঞ) টার্নওভার করের আওতায় পরিশোধিত টার্নওভার কর;
(j) Turnover tax paid under the Turnover Tax system;
(ট) পণ্য উৎপাদনে বা সেবা প্রদানে ব্যবহৃত পণ্য বা সেবার উপর পরিশোধিত সম্পূরক শুল্ক;
(k) Supplementary duty paid on goods or services used in the production or supply of goods or services;
(ঠ) রপ্তানির ক্ষেত্র ব্যতীত মূসকের হার ১৫ শতাংশের নিম্নে কিংবা সুনির্দিষ্ট কর আরোপিত রহিয়াছে এমন নির্দিষ্টকৃত কোন পণ্য বা সেবা সরবরাহের ক্ষেত্রে ক্রীত উপকরণের উপর পরিশোধিত মূল্য সংযোজন কর;
(l) Except for exports, VAT paid on inputs used in the supply of goods or services subject to VAT at a rate lower than 15% or subject to specific tax;
(ড) সেবা সরবরাহের ক্ষেত্র ব্যতীত, উপকরণ-উৎপাদ সহগ (Input-Output Coefficient) এ ঘোষিত নেই এমন উপকরণ বা পণ্যের বিপরীতে পরিশোধিত উপকরণ কর;
(m) VAT paid on goods or services not declared under the input-output coefficient (except for services);
(ঢ) মোট উপকরণ মূল্য ৭.৫ (সাত দশমিক পাঁচ) শতাংশের অধিক পরিবর্তনের ক্ষেত্রে নূতন উপকরণ-উৎপাদ সহগ প্রদান না করিলে অতিরিক্ত বর্ধিত উপকরণ কর;
(n) Where the input-output ratio changes by more than 7.5% and a revised coefficient is not submitted, VAT credit shall not be allowed on the portion exceeding 7.5%;
(ণ) উপকরণ মূল্যের চেয়ে কম মূল্যে পণ্য বা সেবা সরবরাহ করা হইলে।
(o) Where goods or services are supplied at a price lower than the input value.
(২) কোন অর্জন বা আমদানির বিপরীতে পরিশোধিত উপকরণ কর রেয়াত গ্রহণ করা যাইবে না, যদি:-
(2) Input tax credit shall not be admissible in respect of acquisitions or imports if:-
(ক) উক্ত অর্জন বা আমদানি যাত্রী যানবাহন সংক্রান্ত হয় বা উহার খুচরা যন্ত্রাংশ বা উক্ত যানবাহনের মেরামত বা রক্ষণাবেক্ষণ সেবার উদ্দেশ্যে করা হয়, তবে, যানবাহনের ব্যবসা করা, ভাড়া খাটানো বা পরিবহন সেবা প্রদান উক্ত ব্যক্তির অর্থনৈতিক কার্যক্রমের অন্তর্ভুক্ত হইলে এবং যানবাহনটি উক্ত উদ্দেশ্যে অর্জিত হইলে উপকরণ কর রেয়াত গ্রহণ করা যাইবে;
(a) The acquisition or import relates to passenger vehicles, spare parts, repair or maintenance thereof, unless such vehicles are acquired for the purpose of vehicle trading, renting, or providing transportation services as part of the economic activity of the person;
(খ) উক্ত অর্জন বা আমদানি চিত্তবিনোদন সংক্রান্ত বা চিত্তবিনোদনের নিমিত্ত ব্যবহৃত হয়; তবে, বিনোদন প্রদান উক্ত ব্যক্তির অর্থনৈতিক কার্যক্রম সংশ্লিষ্ট হইলে এবং বিনোদনটি অর্থনৈতিক কার্যক্রমের স্বাভাবিক প্রক্রিয়ায় প্রদান করা হইলে উপকরণ কর রেয়াত গ্রহণ করা যাইবে;
(b) The acquisition or import relates to entertainment or is used for entertainment purposes, unless the person is engaged in the business of providing entertainment as part of its economic activities;
(গ) উক্ত অর্জন ক্রীড়া বিষয়ক, সামাজিক বা বিনোদনমূলক ক্লাব, সংঘ বা সমিতিতে কোন ব্যক্তির সদস্যপদ বা প্রবেশাধিকার সম্পর্কিত হয়;
(c) The acquisition relates to membership or entry fees of any sports, social, or recreational club, association, or society;
(ঘ) উক্ত অর্জন পণ্য পরিবহন সেবা সংক্রান্ত ব্যয়ের ৮০ (আশি) শতাংশের অধিক হয়।
(d) The acquisition relates to transportation service expenditure exceeding 80% of the total cost.
(৩) নিবন্ধিত ব্যক্তিকে দাখিলপত্র পেশকালে উপকরণ কর রেয়াত দাবির সমর্থনে নিম্নবর্ণিত দলিলাদি দখলে রাখিতে হইবে, যথা:-
(3) For claiming input tax credit, the registered person must retain the following supporting documents:
(ক) আমদানির ক্ষেত্রে, আমদানিকারকের নাম, ঠিকানা এবং ব্যবসা সনাক্তকরণ নম্বর সম্বলিত পণ্য ঘোষণা;
(a) In case of import, the import declaration containing the name, address, and Business Identification Number (BIN) of the importer;
(খ) সরবরাহের ক্ষেত্রে, সরবরাহকারী কর্তৃক ইস্যুকৃত কর চালানপত্র;
(b) In case of supply, a tax invoice issued by the supplier;
ঘ) ধারা ২০ এর উপ-ধারা (২) এর ক্ষেত্রে কর পরিশোধের স্বপক্ষে ট্রেজারি চালান;
(c) In case of payment under section 20(2), a treasury challan as proof of tax payment;
(ঙ) গ্যাস, পানি, বিদ্যুৎ, ব্যাংক, বীমা, বন্দর ও টেলিফোন সেবার উপর পরিশোধিত মূসক রেয়াত গ্রহণের ক্ষেত্রে সংশ্লিষ্ট প্রতিষ্ঠান কর্তৃক ইস্যুকৃত বিল, যাহা চালানপত্র হিসাবে গণ্য হইবে।
(d) For VAT paid on gas, water, electricity, bank, insurance, port, and telephone services, the bills issued by the respective institutions, which shall be considered as tax invoices.
উপসংহার
বাংলাদেশের মূসক ও সম্পূরক শুল্ক আইন, ২০১২ অনুযায়ী উপকরণ কর রেয়াত একটি গুরুত্বপূর্ণ সুবিধা, যা নিবন্ধিত ব্যবসায়ীকে তার প্রকৃত ব্যবসায়িক ব্যয়ের বিপরীতে মূসক সমন্বয় করার সুযোগ দেয়। তবে এই রেয়াত গ্রহণের ক্ষেত্রে নির্দিষ্ট শর্তাবলী ও ব্যতিক্রম অনুসরণ করা বাধ্যতামূলক। বৈধ কর চালান, ব্যাংকিং চ্যানেলের মাধ্যমে পরিশোধ এবং আইন দ্বারা নির্ধারিত হিসাবরক্ষণ পদ্ধতি অনুসরণ না করলে রেয়াত দাবি করা যাবে না। একইসাথে ব্যক্তিগত, বিনোদনমূলক বা অপ্রযোজ্য খাতে ব্যয়িত মূসক কোনভাবেই রেয়াতযোগ্য নয়। সুতরাং, ব্যবসা প্রতিষ্ঠানকে সঠিক নথিপত্র সংরক্ষণ এবং আইন অনুযায়ী দাখিলপত্র দাখিলের মাধ্যমে বৈধ উপকরণ কর রেয়াত গ্রহণ করতে হবে।
Conclusion
According to the Value Added Tax and Supplementary Duty Act, 2012 of Bangladesh, Input Tax Credit (ITC) is an essential benefit that allows registered businesses to adjust VAT paid on eligible business expenses against their output tax liability. However, this facility is subject to strict compliance with conditions and exceptions outlined in the law. Proper VAT invoices, payments through banking channels, and adherence to prescribed accounting records are mandatory for claiming ITC. Expenses related to personal use, entertainment, or non-allowable items are strictly excluded from credit eligibility. Therefore, businesses must ensure proper documentation, accurate record-keeping, and compliance with VAT regulations to avail the lawful benefit of input tax credit.
